Le fonds de roulement des compagnies pétrolières et gazières canadiennes s’est généralement amélioré au cours des deux dernières années, mais jusqu’à 30 milliards de dollars canadiens restent piégés dans leurs bilans financiers, d’après un récent rapport intitulé Cash in the Barrel, préparé par American ExpressMD et Ernst & Young. Les conclusions du rapport montrent de plus qu’il existe des stratégies que ces compagnies peuvent mettre en place pour optimiser leur fonds de roulement. La clé, c’est la gestion adéquate des trois piliers du fonds de roulement : les comptes clients, les comptes fournisseurs et les stocks. En effet, par une culture financière améliorée, on peut améliorer le flux de trésorerie et s’assurer que les changements requis sont durables.
Adopter une culture financière
Dans une industrie où, traditionnellement, l’aspect financier est secondaire, beaucoup de compagnies pétrolières et gazières peinent à optimiser leur fonds de roulement. D’après le rapport, un bon point de départ serait de mettre en place un solide modèle de gouvernance et prévoir des rencontres fréquentes avec les gestionnaires des fonctions pour discuter du fonds de roulement.
Le facteur principal : la gestion du fonds de roulement ne devrait pas être secondaire, mais prioritaire pour toutes les parties prenantes des compagnies pétrolières et gazières. Les dirigeants devraient à tout le moins évaluer le capital qui est utilisé pour mesurer son effet sur le flux de trésorerie à l’occasion de toute décision importante.
Pour gérer les compromis entre le coût et les fonds, le rapport souligne que l’équipe des finances peut, et devrait, agir comme un partenaire commercial en appuyant les diverses fonctions. Une fois qu’une structure officielle est établie, il faudrait repérer les améliorations du processus.
Accroître la visibilité du rendement du flux de trésorerie
Dans toute entreprise, mais en particulier dans l’industrie pétrolière et gazière canadienne, l’imprévisibilité du flux de trésorerie complique la gestion des liquidités. L’absence d’un système adéquat de surveillance des effets du fonds de roulement est un autre problème majeur.
Pour aider à accroître la visibilité du flux de trésorerie, l’analyse de données, avec les paramètres appropriés basés sur les facteurs clés, peut aider grandement. Pour que ce soit tout à fait efficace, une compagnie doit établir un point de comparaison du rendement pour les temps de cycle des processus principaux, analyser et remettre en question les observations, et mesurer de façon continue tout écart à combler.
Le rapport révèle que la mesure des conséquences financières des processus éclairera la prise de décision dans la compagnie pour réagir lorsqu’une mesure est requise. L’objectif, c’est que le changement d’état d’esprit des dirigeants s’étende rapidement à toute la compagnie.
Mettre en place des améliorations qui alimentent le flux de trésorerie
Les meilleures pratiques dans les compagnies pétrolières et gazières qui ont du succès devraient comprendre l’évaluation des sources d’accroissement du flux de trésorerie, comme la planification des activités et des ventes, les modalités et les échéances de paiement, et les processus de recouvrement et de facturation.
Les technologies numériques peuvent aussi se révéler utiles pour soutenir et alimenter le flux de trésorerie. Les solutions d’automatisation et les logiciels de pointes peuvent grandement faciliter l’optimisation du flux de trésorerie et améliorer les rendements internes.
American Express travaille avec des clients commerciaux à rendre possibles ces types d’amélioration. En utilisant le crédit non garanti d’American Express, ils tirent profit de la possibilité de payer les fournisseurs à temps et peuvent même obtenir des escomptes pour paiement anticipé, en ayant jusqu’à 55 jours sans intérêts* pour régler le solde de leur carte. Ils peuvent ainsi conserver leur encaisse plus longtemps et disposent de liquidités accrues.
Le flux de trésorerie libérer du fonds de roulement peut par ailleurs servir de source de financement pour investir dans des projets d’expansion et procéder ;a des améliorations.
Préparer l’avenir de la gestion des finances dans l’industrie pétrolière et gazière
Globalement, l’amélioration du flux de trésorerie reste une priorité pour les directeurs financiers. Cependant, il faut surmonter des défis de taille pour favoriser les progrès de sa disponibilité, de la gestion continue et des prévisions. L’industrie pétrolière et gazière traversera une période critique au cours des mois et des années à venir.
Pour améliorer le fonds de roulement des compagnies de l’industrie pétrolière et gazière, il n’existe pas de solution universelle. Bien que chaque secteur ait ses champs d’interventions prioritaires, les compagnies devront continuer d’innover pour optimiser leur flux de trésorerie tout en mettant en place une culture financière. Assurez-vous d’avoir fixé des objectifs de gestion du flux de trésorerie pour une période de 12 à 18 mois et que votre compagnie est prête à mettre en place les changements requis.
* Comme il s’agit d’une Carte de paiement, le solde doit toujours être réglé en totalité chaque mois, auquel cas aucuns frais d’intérêts ne seront imputés. Un délai de grâce de 28, 29, 30 ou 31 jours sans intérêt est accordé à compter de la date de clôture du relevé courant jusqu’à la date de clôture du prochain relevé, selon le nombre de jours du mois civil où survient la date de clôture du relevé. Le nombre de jours sans intérêt varie selon divers facteurs, dont la date à laquelle les opérations sont inscrites à votre compte, la date de clôture de votre relevé et si votre compte est en règle.
Le présent article est présenté à des fins d’information générale uniquement. Il n’a pas pour but de donner des conseils juridiques ni n’exprime une opinion sur quelque question que ce soit. Il ne doit pas être considéré comme étant exhaustif et ne peut remplacer des conseils professionnels.