- Wie funktioniert Factoring?
- Wann lohnt sich Factoring?
- Welche Vorteile hat Factoring?
- Welche Nachteile hat Factoring?
Das Wichtigste aus diesem Artikel
- Wie der Handel mit Forderungen genau funktioniert
- Welche Unternehmenstypen von Factoring profitieren können
- Was du beachten solltest, bevor du dich für Factoring entscheidest
Wie funktioniert Factoring?
Beim Factoring stellt dir ein Factoring-Anbieter oder Rechnungsdiscounter gegen eine Gebühr einen großen Teilbetrag (in der Regel 70 bis 90 %) deiner gesamten ausstehenden Rechnungen zur Verfügung.
Ein gutes Beispiel für den sinnvollen Einsatz von Factoring ist das Auffüllen von Lagerbeständen: Sollte ein benötigter Rohstoff kurzfristig besonders günstig zur Verfügung stehen, kann es sich lohnen, den Cashflow durch den Verkauf von Forderungen zu optimieren und folglich größere Mengen beziehen zu können.
Befasst du dich eingehender mit der Materie, werden dir die Begrifflichkeiten „echtes Factoring“ und „unechtes Factoring“ begegnen. Anhand folgender Definitionen verdeutlichen wir den Unterschied:
Echtes Factoring
Beim echten Factoring übernimmt der Factoring-Anbieter oder Rechnungsdiscounter auch die Haftung für die veräußerte Forderung und kümmert sich folglich um die Rechnungsabwicklung sowie die Kommunikation mit Kund:innen bei Fristüberschreitung. In vielen Fällen werden deine Kund:innen also wissen, dass du Factoring betreibst. Möchtest du das umgehen, bietet sich eher unechtes Factoring an.
Unechtes Factoring
Beim unechten Factoring übernimmt der Factoring-Anbieter oder Rechnungsdiscounter die Haftung für die veräußerte Forderung nicht und überlässt dir die Verwaltung und den Einzug von Zahlungen selbst. Unechtes Factoring ist also mehr ein an offene Forderungen gebundenes Kurzzeitdarlehen als der Verkauf der Forderungen an Dritte.
Blockquote: Sobald du deine Rechnungen an ein Factoring-Unternehmen verkaufst, gehört dieser Vermögenswert rechtlich gesehen diesem Unternehmen.
Wann lohnt sich Factoring?
Factoring ist besonders dann eine attraktive Option, wenn folgende Voraussetzungen erfüllt sind:
- Deine Rechnungen sind innerhalb von 30 bis 90 Tagen fällig.
- Du möchtest keine langfristigen Schulden aufnehmen.
- Deine Rechnungen weisen teilweise hohe Wertstellungen aus, die bei Zahlungsverzug deinen Cashflow beeinträchtigen könnten.
- Du benötigst schnell Geld und kannst dir die Factoring-Gebühren leisten.
Die Vorteile von Factoring
Für Factoring als Möglichkeit zur Unternehmensfinanzierung sprechen im Wesentlichen die folgenden Gründe:
Schnelle Verfügbarkeit
Einer der Hauptvorteile von Factoring ist Geschwindigkeit: In der Regel lässt sich dein Cashflow innerhalb von 24 Stunden erhöhen.
Und das, ohne eine Sicherheit zu hinterlegen – schließlich sichert die Forderung selbst den Kreditrahmen.
Mehr finanzielle Agilität
Beim Factoring wächst die Bonität mit dem Umsatz mit. Gerade bei Unternehmen im Aufbau führt das zu agilen finanziellen Möglichkeiten.
Verminderter Abwicklungsaufwand
Nicht unerheblich ist auch, dass Factoring-Anbieter über effiziente Inkassoverfahren verfügen und so die Gefahren kompletter Zahlungsausfälle oder langwieriger Rechtsstreitigkeiten von deinem Unternehmen abwenden.
Das bringt wiederum einen weiteren positiven Aspekt mit sich: Dein Unternehmen kann sich verstärkt auf das Wesentliche konzentrieren wie die Ausführung von Aufträgen, den Einkauf von Materialien oder die Expansion.
Die Nachteile von Factoring
Viele haben beim Thema Factoring in der Unternehmensfinanzierung Bedenken. Oftmals spielen dabei folgende Aspekte eine wichtige Rolle:
Beschränkung auf B2B-Unternehmen
Nicht alle Unternehmen können Factoring nutzen, weil nur infrage kommt, wer Leistungen und Produkte auf Kredit an andere Unternehmen verkauft. Für Unternehmen am Verbrauchermarkt – beispielsweise Ladengeschäfte oder Restaurants – besteht keine Möglichkeit auf Factoring.
Wenig Rentabilität bei kleinen Margen
Je nachdem, ob echtes oder unechtes Factoring betrieben wird, musst du damit rechnen, 0,2 bis 5 % des Umsatzes als Gebühren zu zahlen. Bei KMUs mit großem Auftragsvolumen bei kleiner Marge kann das schnell Auswirkungen auf die Rentabilität des gesamten Unternehmens haben.
Mögliche Auswirkungen auf Kundenbeziehungen
Sobald du deine Rechnungen an ein Factoring-Unternehmen verkaufst, gehört dieser Vermögenswert rechtlich gesehen diesem Unternehmen und es steht ihm frei, deine Kundschaft zu kontaktieren. Bist du mit der Art und Weise, wie der Factoring-Anbieter mit dir umgeht, nicht einverstanden, können negative Auswirkungen auf deine Geschäftsbeziehungen die Folge sein.
Anfallende Mehrgebühren
Factoring-Unternehmen arbeiten mit Mindestgebühren, die im Fall eines unvorhergesehenen Geschäftseinbruchs schnell den vertraglich geregelten prozentualen Anteil übersteigen.
Liquiditätsvorteil von bis zu 58 Tagen
Factoring ist nur eine von mehreren Möglichkeiten, um deinen Cashflow zu optimieren. American Express® Business Karten bieten dir bis zu 58 Tage Liquiditätsvorteil und viele weitere Vorteile für dich und dein gesamtes Team.
Nun weißt du, was Factoring ist – aber was ist eigentlich …?
Die Antwort auf diese umfassende Frage haben wir für wichtige Begriffe rund ums Business für dich in einer Artikelreihe zusammengestellt: Von Bruttogewinn bis Working Capital – hier findest du eingängige Definitionen, hilfreiche Insights und praktische Tipps.
- Was ist der Betriebsgewinn?
- Was ist der Bruttogewinn?
- Was ist Cashflow?
- Was ist Devisenhandel?
- Was ist Dropshipping?
- Was ist eine Gewinnmarge?
- Was ist eine Handelsrechnung?
- Was ist eine Proformarechnung?
- Was ist Supply Chain Finance?
- Was ist Working Capital und negatives Working Capital?
Das Wichtigste aus diesem Artikel
- Funktionsweise des Factorings
- Vorteile und Nachteile des Factorings
- Wichtige Begriffe im Factoring erklärt
- Wie funktioniert Factoring?
- Wann lohnt sich Factoring?
- Welche Vorteile hat Factoring?
- Welche Nachteile hat Factoring?
*Detaillierte Informationen zu Leistungen, insbesondere zu Ausschlüssen, kannst du den jeweiligen Bedingungen des Kartenproduktes oder des Versicherungsproduktes entnehmen.
Veranstalter des Gewinnspiels ist American Express Europe S.A. Es gelten die
Teilnahmebedingungen
Bitte beachte, dass es sich bei unseren Artikeln um rein redaktionelle Inhalte handelt, die einen Überblick zu einem bestimmten Thema geben. American Express bietet keine Anlageberatung oder spricht Empfehlungen aus. Entsprechende Themenbereiche sind immer risikobehaftet, weshalb du stets mit Expert:innen sprechen solltest, wenn du weitere Schritte in diese Richtung planst. American Express übernimmt keine Haftung. Auch kann keine Gewähr für die Aktualität der bereitgestellten Informationen übernommen werden. Eventuell im Text genannte Attribute von Kreditkarten gelten nicht zwangsläufig für American Express Kreditkarten. Wir empfehlen, die spezifischen Bedingungen und Konditionen deiner Kreditkarte sorgfältig zu prüfen.
Erfahre hier mehr zu den Bedingungen der jeweiligen Karten
- Platinum Card
Es gelten Bedingungen: Vorausgesetzt, du machst mit der Karte innerhalb der ersten 6 Monate nach Kartenerhalt einen Umsatz von mindestens 13.000 Euro (unter Ausschluss von Bargeldauszahlungstransaktionen und nach Abzug von etwaigen Gutschriften von Vertragspartnern), führst das Kartenkonto einwandfrei (u.a. kein Zahlungsverzug) und kündigst den Kartenvertrag nicht innerhalb der ersten 12 Monate, erhältst du ein Startguthaben in Höhe von 100 Euro. Die Gutschrift erfolgt mit nächstmöglicher Abrechnung, bereits nachdem du den Mindestumsatz erreicht hast, wird jedoch wieder rückgängig gemacht, sollte es zu der Kündigung in dem eingangs genannten Zeitraum kommen. Voraussetzung für den Anspruch auf den Willkommensbonus ist die erfolgreiche Ausstellung der Karte und dass du in den letzten 18 Monaten nicht Hauptkarteninhaber:in einer American Express Karte warst. Im Fall einer Kartenkündigung oder eines Kartenwechsels innerhalb der ersten 12 Monate nach Ausstellung der Karte, erlischt dein Anspruch auf den Willkommensbonus rückwirkend. Willkommensboni werden von American Express nur unter Vorbehalt der Einhaltung o.g. Bedingungen gutgeschrieben. Weitere Informationen dazu findest du im Preis- und Leistungsverzeichnis. Die vollständigen Bedingungen zum Einlösen der Guthaben sowie die teilnehmenden Partner findest du hier.
- Gold Card
Es gelten Bedingungen: Vorausgesetzt, du machst mit der Karte innerhalb der ersten 6 Monate nach Kartenerhalt einen Umsatz von mindestens 6.000 Euro (unter Ausschluss von Bargeldauszahlungstransaktionen und nach Abzug von etwaigen Gutschriften von Vertragspartnern), führst das Kartenkonto einwandfrei (u.a. kein Zahlungsverzug) und kündigst den Kartenvertrag nicht innerhalb der ersten 12 Monate, erhältst du ein Startguthaben in Höhe von 60 Euro. Die Gutschrift erfolgt mit nächstmöglicher Abrechnung, bereits nachdem du den Mindestumsatz erreicht hast, wird jedoch wieder rückgängig gemacht, sollte es zu der Kündigung in dem eingangs genannten Zeitraum kommen. Voraussetzung für den Anspruch auf den Willkommensbonus ist die erfolgreiche Ausstellung der Karte und dass du in den letzten 18 Monaten nicht Hauptkarteninhaber:in einer American Express Karte warst. Im Fall einer Kartenkündigung oder eines Kartenwechsels innerhalb der ersten 12 Monate nach Ausstellung der Karte, erlischt dein Anspruch auf den Willkommensbonus rückwirkend. Willkommensboni werden von American Express nur unter Vorbehalt der Einhaltung o.g. Bedingungen gutgeschrieben. Weitere Informationen dazu findest du im Preis- und Leistungsverzeichnis.
- American Express Card
Alle Details zu den Leistungen und Versicherungen findest du hier.
- American Express Blue Card
Dein einmaliges Startguthaben über 25 Euro wird dir nach erfolgtem Kartenumsatz von mindestens 600 Euro (nach Abzug von etwaigen Gutschriften von Vertragspartnern) auf dein Kartenkonto gutgeschrieben. Für Startguthaben-Aktivierungen ab dem 01.09.2024 gilt ein neuer Mindestkartenumsatz von 1.200 Euro. Die Kartenumsätze von insgesamt 600 Euro (1.200 Euro ab 01.09.24) müssen in den ersten 6 Monaten nach Kartenerhalt erfolgen.
Es gelten weitere Bedingungen: Nach erfolgreicher Kartenaktivierung über Web, App oder Telefon musst du deine Amex Blue Card innerhalb deines Online-Kartenkontos oder der Amex App für das Angebot registrieren. Das Angebot ist dort jeweils ca. 7 Tage nach Kartenerhalt im Amex Offers Bereich zu finden. Die Kartenaktivierung und die Registrierung für das Angebot müssen innerhalb von 4 Wochen nach Kartenerhalt erfolgen, um sich für das Startguthaben zu qualifizieren. Im Angebotszeitraum kannst du das Startguthaben in der Regel innerhalb von 5 Werktagen nach Erfüllung der Angebotsvoraussetzungen in deinem Online-Kartenkonto sehen. Stornierungen oder Rückerstattungen von Transaktionen, die die Höhe der Ausgaben reduzieren bzw. keine Ausgaben bedeuten, können zum Verlust des Startguthabens führen. Voraussetzung für den Anspruch auf den Willkommensbonus ist die erfolgreiche Ausstellung der Karte und dass du in den letzten 18 Monaten nicht Hauptkarteninhaber:in einer American Express Karte warst. Im Fall einer Kartenkündigung oder eines Kartenwechsels innerhalb der ersten 12 Monate nach Ausstellung der Karte, erlischt dein Anspruch auf den Willkommensbonus rückwirkend. Willkommensboni werden von American Express nur unter Vorbehalt der Einhaltung o.g. Bedingungen gutgeschrieben. Weitere Informationen dazu findest du im Preis- und Leistungsverzeichnis.
¹Kostenlos bezieht sich auf den dauerhaften Entfall der Jahresgebühr. Im Rahmen der Kartennutzung können Entgelte gemäß AGB anfallen. Detaillierte Informationen zu Leistungen, insbesondere zu Ausschlüssen und Gebühren, kannst du den jeweiligen Bedingungen des Kartenproduktes entnehmen.
- PAYBACK American Express Karte
Für die erfolgreiche Ausstellung der Karte erhältst du 1.000 PAYBACK Extra-Punkte. Die Punkte werden dir über PAYBACK auf dein PAYBACK Punktekonto gutgeschrieben. Die Punktegutschrift erfolgt ca. 4-6 Wochen nach Kartenausstellung. Vorausgesetzt, du machst mit der Karte innerhalb der ersten 2 Monate nach Kartenerhalt einen Umsatz von mindestens 500 Euro (unter Ausschluss von Bargeldauszahlungstransaktionen und nach Abzug von etwaigen Gutschriften von Vertragspartnern), führst das Kartenkonto einwandfrei (u.a. kein Zahlungsverzug) und du kündigst den Kartenvertrag nicht innerhalb der ersten 12 Monate, erhältst du zusätzlich eine Gutschrift von 2.000 PAYBACK Extra-Punkten, die dir durch American Express auf dein American Express Kartenkonto gutgeschrieben werden. Die Gutschrift erfolgt mit nächstmöglicher Abrechnung, bereits nachdem du den Mindestumsatz erreicht hast, wird jedoch wieder rückgängig gemacht, sollte es zu der Kündigung in dem eingangs genannten Zeitraum kommen. Anspruch auf die Gutschrift haben nur Antragsteller:innen, die innerhalb der letzten 18 Monate nicht als Hauptkarteninhaber:in einer deutschen PAYBACK Karte von American Express® registriert waren. Nach der monatlichen Kartenabrechnung werden alle im Abrechnungsmonat gesammelten Punkte über American Express (Willkommenspunkte und Umsatzpunkte für den Einsatz der Karte) kumuliert deinem PAYBACK Punktekonto gutgeschrieben. Weitere Informationen dazu findest du im Preis- und Leistungsverzeichnis.
- Business Platinum Card
Nach Belastungen mit deiner American Express Business Platinum Hauptkarte und den zugehörigen Business Zusatzkarten von mindestens 10.000 Euro (unter Ausschluss der in Ziffer 3.3 der Teilnahmebedingungen für das Membership Rewards Programm genannten Umsätze und Beiträge) innerhalb der ersten 3 Monate nach Kartenerhalt und einer einwandfreien Kontoführung (u.a. kein Zahlungsverzug) bekommst du eine Gutschrift in Höhe von 200 Euro auf dein Kartenkonto. Zusätzlich bekommst du nach Belastungen mit deiner Karte von mindestens 15.000 Euro (unter Ausschluss der in Ziffer 3.3 der Teilnahmebedingungen für das Membership Rewards Programm genannten Umsätze und Beiträge) innerhalb des 4. bis 6. Monats nach Kartenerhalt eine Gutschrift in Höhe von 15.000 Membership Rewards® Punkten auf dein Kartenkonto. Die erste Gutschrift erfolgt nach Ablauf der ersten 3 Monate und die zweite Gutschrift nach Ablauf der ersten 6 Monate mit der jeweils nächstmöglichen Abrechnung. Anspruch auf die Gutschrift haben nur Antragsteller:innen, die innerhalb der letzten 18 Monate nicht als Hauptkarteninhaber:in einer der beantragten Karte entsprechenden deutschen American Express Karte registriert waren. Die Gutschrift kann nicht ausgezahlt werden, sondern kann nur mit weiteren Kartenbelastungen verrechnet werdenDetaillierte Informationen zu Leistungen, insbesondere zu Ausschlüssen, kannst du den jeweiligen Bedingungen des Kartenproduktes oder des Versicherungsproduktes entnehmen.
- Business Gold Card
Nach Belastungen mit deiner Business Gold Karte und den zugehörigen Business Zusatzkarten von mindestens 5.000 Euro (unter Ausschluss der in Ziffer 3.3 der Teilnahmebedingungen für das Membership Rewards Programm genannten Umsätze und Beiträge) innerhalb der ersten 3 Monate nach Kartenerhalt und einer einwandfreien Kontoführung (u.a. kein Zahlungsverzug) bekommst du eine Gutschrift in Höhe von 150 Euro auf dein Kartenkonto. Die Gutschrift erfolgt nach Ablauf der ersten 3 Monate mit der nächstmöglichen Abrechnung. Anspruch auf die Gutschrift haben nur Antragsteller:innen, die innerhalb der letzten 18 Monate nicht als Hauptkarteninhaber:in einer der beantragten Karte entsprechenden deutschen American Express Karte registriert waren. Die Gutschrift kann nicht ausgezahlt werden, sondern kann nur mit weiteren Kartenbelastungen verrechnet werden.
Detaillierte Informationen zu Leistungen, insbesondere zu Ausschlüssen, kannst du den jeweiligen Bedingungen des Kartenproduktes oder des Versicherungsproduktes entnehmen
